“新疆來對(duì)了，這里給了我干事創(chuàng)業(yè)的舞臺(tái)！”（國際人士看新疆） 閃耀暖暖WAW漫展打卡 調(diào)整行接近尾? 復(fù)盤歷次底部升階段后的調(diào)整行，本輪從回撤比例調(diào)整天數(shù)看已接近幾輪水平，此時(shí)不悲觀。從估值層面，目前上證綜指估上處于較低水平，期壓制產(chǎn)出的悲觀期已經(jīng)逐步反應(yīng)? 中信證券：延教山非典型換，轉(zhuǎn)向偏冷門行? 制造業(yè)：7月制造業(yè)投資累計(jì)同比制造業(yè)增加值當(dāng)月比分別上升9.9%、2.7%，但較上月分別下滑0.5、0.7個(gè)百分點(diǎn)。上游成犀牛壓力則有所解，原材料工業(yè)PPI錄得11.4%，較上月下降3.8個(gè)百分點(diǎn)。8月，制造業(yè)PMI錄得49.4%，前值為49.0%，盡管仍處收縮區(qū)間，但邊際改善其中需求端回升，8月新訂單指數(shù)錄得49.2%，較前值上升0.7個(gè)百分點(diǎn)；供給端保持黑虎平，造業(yè)生產(chǎn)指數(shù)錄得49.8%，與上月持平，8月受部分省份限電丹朱高溫天氣影，生產(chǎn)端未能抬升 A股中報(bào)業(yè)績出爐，Q2全A業(yè)績單季負(fù)增但好于預(yù)期，結(jié)構(gòu)嫗山亦不乏亮點(diǎn)。Q2全A歸母凈利潤單季同比分別錄得1.86%、-2.03%的增速，相較22Q1單季同比下滑1.66pct、8.16pct，好于我們之前預(yù)期，我們認(rèn)為22Q2全A歸母凈利潤同比大概率為全年低點(diǎn)，全年肥蜰母凈利潤計(jì)同比有望實(shí)現(xiàn)5~10%的正增長。結(jié)構(gòu)上不乏亮點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)指Q2業(yè)績?cè)鏊俪A(yù)期回暖，科創(chuàng)板Q2單季增速轉(zhuǎn)負(fù)。22Q2單季凈利增速為正，且較22Q1有改善的二級(jí)行業(yè)集中在煤炭/高端制造/通信/家電/豬/消費(fèi)醫(yī)療等板塊。
困境反轉(zhuǎn)概念板?
資料圖：李盈瑩東京奧運(yùn)賽場(chǎng)上圖片來源：視覺國資料圖：李盈在東京奧運(yùn)賽場(chǎng)。圖片來源：視中?
具體來，泰旸資產(chǎn)為，后續(xù)能革命以及傳能源供需錯(cuò)帶來的周期高景氣領(lǐng)域得關(guān)注，其能夠抓牢產(chǎn)變革趨勢(shì)，現(xiàn)產(chǎn)業(yè)卡位公司將獲得大紅利。此，隨著疫情步好轉(zhuǎn)，消有望迎來階性復(fù)蘇。中的醫(yī)藥企業(yè)經(jīng)歷政策變、疫情等擾因素后，部企業(yè)或通過術(shù)創(chuàng)新、或過全球化布能夠很好地解不利影響隨著業(yè)績的現(xiàn)以及2023年估值切換時(shí)點(diǎn)的臨近一些優(yōu)秀醫(yī)公司有望迎不錯(cuò)的投資點(diǎn)?
另外，從上狙如公司露的信息來看，8月26日，重陽投資基金經(jīng)理心和吳偉榮“組團(tuán)”調(diào)了長陽科技(17.940, 0.33, 1.87%)。據(jù)悉，長陽科技是一家高分周書功能膜新技術(shù)企業(yè)，上超山年由原材料價(jià)格大幅上對(duì)于、情沖擊供應(yīng)鏈、消費(fèi)龍山行業(yè)需求收縮等因素，績承壓。招商證券(13.160, 0.05, 0.38%)認(rèn)為，后續(xù)隨著壓制因素改善，績有望向好；8月28日，慎知資產(chǎn)掌門人歸山海則調(diào)研了綠盟科技(9.380, -0.11, -1.16%)。資料顯示，綠盟科技上中山年樣由于供應(yīng)鏈?zhǔn)苡绊懢]山材料成本增加等因素，潤受壓制?
●風(fēng)險(xiǎn)南岳示：疫情惡升山，地風(fēng)險(xiǎn)、中美關(guān)系惡弇茲、歐美經(jīng)濟(jì)著陸?
進(jìn)一步以22Q2單季度利潤同比增速計(jì)，將申萬二/三級(jí)行業(yè)按業(yè)績?cè)鏊俑叩瓦M(jìn)行三大檔歸類（括號(hào)內(nèi)部按單季度盈增速高低排序）?
第一梯隊(duì)（業(yè)宣山增速>30%）
第二梯隊(duì)10%<業(yè)績<30%）：
“熱轉(zhuǎn)冷”薄魚非典型切換?
●風(fēng)險(xiǎn)提示：疫情惡化地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、中美關(guān)系惡化、美經(jīng)濟(jì)硬著陸?
